銀行上市提速,也讓保薦機(jī)構(gòu)間的競(jìng)爭(zhēng)更趨白熱化。

證券時(shí)報(bào)記者注意到,今年11月以來(lái),已有齊魯銀行、三峽銀行和錦州銀行等3家地方城商行宣布撤換IPO保薦機(jī)構(gòu),其中不乏輔導(dǎo)多年的券商機(jī)構(gòu)被“一腳踢開(kāi)”。

有業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為,IPO對(duì)于銀行來(lái)說(shuō),是發(fā)展中具有里程碑意義的大事,因此,實(shí)力雄厚且輔導(dǎo)銀行經(jīng)驗(yàn)豐富的保薦機(jī)構(gòu)最被銀行看中。

3家銀行“另覓新歡”

隨著江蘇銀行上市,中斷多年的A股銀行IPO自2016年8月起重新開(kāi)閘。與此同時(shí),銀行與保薦券商的關(guān)系變得愈加微妙。

12月12日,遼寧證監(jiān)局披露,正在進(jìn)行IPO輔導(dǎo)的錦州銀行宣布,考慮各項(xiàng)因素,錦州銀行決定更換其保薦機(jī)構(gòu)開(kāi)展首次A股IPO的相關(guān)工作。

此前,東興證券早在2016年4月就與錦州銀行簽署輔導(dǎo)協(xié)議,就有關(guān)錦州銀行A股上市的輔導(dǎo)工作達(dá)成協(xié)議,并向遼寧證監(jiān)局報(bào)送了輔導(dǎo)備案申請(qǐng)材料。錦州銀行自從2016年4月進(jìn)入輔導(dǎo)期后,先后報(bào)送了10期輔導(dǎo)工作進(jìn)展報(bào)告。

無(wú)獨(dú)有偶。12月6日,三峽銀行也宣布,解除了與招商證券(8.38+1.45%)的上市輔導(dǎo)協(xié)議,選擇與中國(guó)銀河(3.80-3.06%)證券簽訂上市輔導(dǎo)協(xié)議。

證券時(shí)報(bào)記者注意到,三峽銀行的上市輔導(dǎo)也可追溯到2016年。

不僅是三峽銀行,山東省的城商行齊魯銀行A股上市輔導(dǎo)中,也更換了保薦機(jī)構(gòu)。

齊魯銀行早在2015年就在新三板掛牌,此前的持續(xù)督導(dǎo)機(jī)構(gòu)是招商證券。11月5日,山東證監(jiān)局披露內(nèi)容顯示,齊魯銀行已經(jīng)報(bào)送IPO輔導(dǎo)備案材料,但上市輔導(dǎo)機(jī)構(gòu)卻不是招商證券,改為中信建投證券(4.33-3.56%)。

最主要的還是看經(jīng)驗(yàn)

“主要選擇參考標(biāo)準(zhǔn)還是看券商團(tuán)隊(duì)是否執(zhí)行過(guò)商業(yè)銀行的上市項(xiàng)目,這個(gè)很關(guān)鍵,最主要的還是要看經(jīng)驗(yàn)?！币患艺贗PO輔導(dǎo)的西部城商行董辦主任對(duì)證券時(shí)報(bào)記者表示,“這幾年銀行過(guò)會(huì),中信證券(13.46-2.60%)和中信建投證券做得多,大部分銀行上市會(huì)選擇它們?！?/p>

記者注意到,在近兩年的銀行IPO中,錦州銀行撤換的機(jī)構(gòu)東興證券幾乎沒(méi)有參與過(guò)銀行的IPO項(xiàng)目,而招商證券也只是在今年9月成功將鄭州銀行(3.99+3.64%)輔導(dǎo)上市。這家銀行是招商證券從2016年開(kāi)始輔導(dǎo)的。

不過(guò),在目前的A股排隊(duì)銀行中,招商證券分別取得了重慶銀行(4.47+1.59%)、青島農(nóng)商行、蘇州銀行和江蘇大豐農(nóng)商行4家銀行的保薦資格。

銀行上市選擇IPO保薦機(jī)構(gòu)有沒(méi)有明確標(biāo)準(zhǔn)?今年9月,江蘇如皋農(nóng)商行發(fā)布了IPO項(xiàng)目保薦券商招標(biāo)公告,對(duì)于投標(biāo)人明確的要求是:“投標(biāo)人近3年(2015年~2017年)至少已完成2個(gè)IPO項(xiàng)目,并在人員、資金等方面具有相應(yīng)的能力”。

對(duì)于前來(lái)投標(biāo)的券商,江蘇如皋農(nóng)商行打分項(xiàng)目包括:證監(jiān)會(huì)評(píng)級(jí)、2017年IPO過(guò)會(huì)率、歷年銀行類(lèi)IPO過(guò)會(huì)總數(shù)量、申報(bào)及重要時(shí)點(diǎn)和投標(biāo)現(xiàn)場(chǎng)的團(tuán)隊(duì)構(gòu)成。

今年年中,廣州銀行A股IPO保薦機(jī)構(gòu)(主承銷(xiāo)商)招標(biāo)公告披露,對(duì)投標(biāo)人資格條件限定為:經(jīng)審計(jì)2017年度資產(chǎn)規(guī)模(合并口徑)超過(guò)2000億元(含);經(jīng)審計(jì)2017年度證券承銷(xiāo)與保薦業(yè)務(wù)收入超過(guò)20億元(含);2017年監(jiān)管分類(lèi)評(píng)級(jí)AA及以上;具有完成本項(xiàng)目所需的人員、專(zhuān)業(yè)能力。

記者調(diào)查發(fā)現(xiàn),廣州銀行對(duì)于IPO保薦機(jī)構(gòu)的條件可謂嚴(yán)格。

根據(jù)中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)數(shù)據(jù),2017年監(jiān)管分類(lèi)評(píng)級(jí)AA及以上的券商有11家,資產(chǎn)規(guī)模超過(guò)2000億元的券商僅9家,2017年承銷(xiāo)保薦業(yè)務(wù)收入超過(guò)20億元的僅有中信證券、中信建投證券和廣發(fā)證券3家,因此剔除2017年資產(chǎn)規(guī)模1843.4億元的中信建投證券,符合廣州銀行IPO保薦券商資格的券商僅剩下中信證券和廣發(fā)證券2家券商。