“設立科創(chuàng)板并試點注冊制,對投行業(yè)務是重大利好?!倍辔煌缎腥耸勘硎荆@是資本市場的歷史性創(chuàng)新。
北方一家大型券商投行部總監(jiān)對證券時報記者表示,“對于投行來說肯定是好事,至少短期內(nèi)會有一批不符合現(xiàn)有發(fā)行條件的企業(yè)在科創(chuàng)板完成發(fā)行上市,投行或多或少會分到一杯羹?!?/p>
目前來看,對于這個大蛋糕,多家投行已經(jīng)行動了起來,從摸底調(diào)查、篩選項目,到招聘團隊、打通綜合服務鏈。
第一步:評估、篩選項目
雖然具體細則目前還沒有出爐,但許多投行已經(jīng)著手在內(nèi)部篩選優(yōu)質(zhì)項目。上述北方大型券商投行部總監(jiān)表示,目前保薦機構內(nèi)部篩選科創(chuàng)板首批申報項目的標準是,在具備科技性和成長性的前提下,優(yōu)先考慮具有一定規(guī)模和知名度的企業(yè)。
“總體來看,業(yè)績和規(guī)模都會參照現(xiàn)有首發(fā)(IPO)的標準。不過,如果企業(yè)科技含量比較高,就會放寬一些標準,總體來說,至少儲備了幾十家標的?!痹撠撠熑藢ψC券時報記者表示。
銀河證券相關人士表示,目前已積累了一批掌握核心技術的科技創(chuàng)新企業(yè)客戶,其中一部分科技創(chuàng)新企業(yè)已成為與銀河緊密合作、共同發(fā)展的戰(zhàn)略合作伙伴。
“近期,我們又第一時間啟動對現(xiàn)有客戶和潛在客戶的評估、篩選,并與部分企業(yè)進行深入溝通,為科創(chuàng)板的推出準備了多種方案。下一步,我們將繼續(xù)追蹤、關注科創(chuàng)板相關政策、規(guī)則的進展,準備分批次將優(yōu)質(zhì)客戶推上科創(chuàng)板?!痹撊滔嚓P負責人對記者表示。
第二步:重啟招聘投行團隊
除了篩選項目,對于快速推進的新興市場,各大投行還在努力儲備人才。
上述北方大型券商投行部總監(jiān)表示,目前的人員儲備情況基本以現(xiàn)有的投行團隊為主,沒有設置專門承做科創(chuàng)板企業(yè)的團隊。不過考慮到科創(chuàng)板企業(yè)的高科技特性,會考慮多儲備些理工科背景的投行人員。
銀河證券表示,現(xiàn)有的21個投行團隊相對聚焦特定行業(yè)領域,并與銀河研究院和36家分公司高效協(xié)同,對信息技術、金融科技、醫(yī)藥健康等行業(yè)的追蹤、研究能力顯著提高。近期,銀河投行又啟動2019年新員工招聘工作,廣納賢才、充實團隊。
第三步:打通綜合服務鏈條
伴隨著科創(chuàng)板這個未來的新興市場誕生,還會有一系列的綜合服務需求,券商能提供的不僅僅是保薦與承銷。
銀河證券表示,目前正在為高科技企業(yè)提供從投行服務到研究咨詢、投資管理、資產(chǎn)管理、證券經(jīng)紀業(yè)務以及其他金融創(chuàng)新業(yè)務在內(nèi)的一攬子綜合服務。
而另一家華南地區(qū)的券商股權私募子公司人士則表示,從更早期的前端融資需求、產(chǎn)業(yè)鏈資源匹配、并購整合,到后期的改制輔導上市等,券商都能參與其中,未來將打通對這類高科技企業(yè)的綜合服務鏈條,培養(yǎng)能引領未來產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級的科創(chuàng)板企業(yè)。