編者按：設(shè)立科創(chuàng)板并試點注冊制是提升服務(wù)科技創(chuàng)新企業(yè)、增強市場包容性、強化市場功能的一項資本市場重大改革措施。為幫助投資者進一步了解科創(chuàng)板相關(guān)規(guī)則，理性做出投資決策，本系列問答將根據(jù)證監(jiān)會及上海證券交易所的相關(guān)規(guī)定及配套業(yè)務(wù)規(guī)則，與投資者一道了解科創(chuàng)板的相關(guān)規(guī)定。

　　1.持續(xù)督導(dǎo)的適用范圍是什么？

　　答：根據(jù)《上海證券交易所科創(chuàng)板股票上市規(guī)則》（以下簡稱《上市規(guī)則》）的規(guī)定，為發(fā)行人首次公開發(fā)行股票提供保薦服務(wù)的保薦機構(gòu)，應(yīng)當(dāng)對發(fā)行人進行持續(xù)督導(dǎo)。上市公司發(fā)行股份和重大重組的持續(xù)督導(dǎo)事宜，按照中國證監(jiān)會和上海證券交易所（以下簡稱上交所）有關(guān)規(guī)定執(zhí)行。

　　2.持續(xù)督導(dǎo)期間是多長？

　　答：根據(jù)《上市規(guī)則》的規(guī)定，首次公開發(fā)行股票并在科創(chuàng)板上市的，持續(xù)督導(dǎo)期間為股票上市當(dāng)年剩余時間以及其后3個完整會計年度。持續(xù)督導(dǎo)期屆滿，如有尚未完結(jié)的保薦工作，保薦機構(gòu)應(yīng)當(dāng)繼續(xù)完成。

　　3.保薦機構(gòu)的持續(xù)督導(dǎo)職責(zé)有哪些？

　　答：根據(jù)《上市規(guī)則》的規(guī)定，保薦機構(gòu)在持續(xù)督導(dǎo)期間，應(yīng)當(dāng)履行如下持續(xù)督導(dǎo)職責(zé)：（一）督促上市公司建立和執(zhí)行信息披露、規(guī)范運作、承諾履行、分紅回報等制度；（二）識別并督促上市公司披露對公司持續(xù)經(jīng)營能力、核心競爭力或者控制權(quán)穩(wěn)定有重大不利影響的風(fēng)險或者負面事項，并發(fā)表意見；（三）關(guān)注上市公司股票交易異常波動情況，督促上市公司按照本規(guī)則規(guī)定履行核查、信息披露等義務(wù)；（四）對上市公司存在的可能嚴重影響公司或者投資者合法權(quán)益的事項開展專項核查，并出具現(xiàn)場核查報告；（五）定期出具并披露持續(xù)督導(dǎo)跟蹤報告；（六）中國證監(jiān)會、上交所規(guī)定或者保薦協(xié)議約定的其他職責(zé)。保薦機構(gòu)、保薦代表人應(yīng)當(dāng)針對上市公司的具體情況，制定履行各項持續(xù)督導(dǎo)職責(zé)的實施方案。

　　4.保薦機構(gòu)應(yīng)當(dāng)針對哪些日常風(fēng)險事項發(fā)表意見？

　　答：根據(jù)《上市規(guī)則》的規(guī)定，上市公司日常經(jīng)營出現(xiàn)下列情形的，保薦機構(gòu)、保薦代表人應(yīng)當(dāng)就相關(guān)事項對公司經(jīng)營的影響以及是否存在其他未披露重大風(fēng)險發(fā)表意見并披露：（一）主要業(yè)務(wù)停滯或出現(xiàn)可能導(dǎo)致主要業(yè)務(wù)停滯的重大風(fēng)險事件；（二）資產(chǎn)被查封、扣押或凍結(jié)；（三）未能清償?shù)狡趥鶆?wù)；（四）實際控制人、董事長、總經(jīng)理、財務(wù)負責(zé)人或核心技術(shù)人員涉嫌犯罪被司法機關(guān)采取強制措施；（五）涉及關(guān)聯(lián)交易、為他們提供擔(dān)保等重大事項；（六）上交所或者保薦機構(gòu)認為應(yīng)當(dāng)發(fā)表意見的其他情形。

　　5.保薦機構(gòu)應(yīng)如何對股份減持承諾履行督導(dǎo)義務(wù)？

　　答：根據(jù)《上市規(guī)則》的規(guī)定，保薦機構(gòu)、保薦代表人應(yīng)當(dāng)督促控股股東、實際控制人、董事、監(jiān)事、高級管理人員及核心技術(shù)人員履行其作出的股份減持承諾，關(guān)注前述主體減持公司股份是否合規(guī)、對上市公司的影響等情況。

　　6.哪些情形下，保薦機構(gòu)應(yīng)當(dāng)進行專項現(xiàn)場核查？

　　答：根據(jù)《上市規(guī)則》的規(guī)定，上市公司出現(xiàn)下列情形之一的，保薦機構(gòu)和保薦代表人應(yīng)當(dāng)自知道或者應(yīng)當(dāng)知道之日起15日內(nèi)進行專項現(xiàn)場核查：（一）存在重大財務(wù)造假嫌疑；（二）控股股東、實際控制人、董事、監(jiān)事或者高級管理人員涉嫌侵占上市公司利益；（三）可能存在重大違規(guī)擔(dān)保；（四）資金往來或者現(xiàn)金流存在重大異常；（五）上交所或者保薦機構(gòu)認為應(yīng)當(dāng)進行現(xiàn)場核查的其他事項。

　　7.哪些情形下，可以變更保薦機構(gòu)？變更后，保薦機構(gòu)的職責(zé)履行有哪些要求？

　　答：根據(jù)《上市規(guī)則》的規(guī)定，上市公司原則上不得變更履行持續(xù)督導(dǎo)職責(zé)的保薦機構(gòu)。上市公司因再次發(fā)行股票另行聘請保薦機構(gòu)的，另行聘請的保薦機構(gòu)應(yīng)當(dāng)履行剩余期限的持續(xù)督導(dǎo)職責(zé)。保薦機構(gòu)被撤銷保薦資格的，上市公司應(yīng)當(dāng)在1個月內(nèi)另行聘請保薦機構(gòu)，履行剩余期限的持續(xù)督導(dǎo)職責(zé)。另行聘請的保薦機構(gòu)持續(xù)督導(dǎo)的時間不得少于1個完整的會計年度。原保薦機構(gòu)在履行持續(xù)督導(dǎo)職責(zé)期間未勤勉盡責(zé)的，其責(zé)任不因保薦機構(gòu)的更換而免除或者終止。

　　8.保薦機構(gòu)應(yīng)如何對規(guī)范運作履行督導(dǎo)義務(wù)？

　　答：根據(jù)《上市規(guī)則》的規(guī)定，保薦機構(gòu)、保薦代表人應(yīng)當(dāng)協(xié)助和督促上市公司建立相應(yīng)的內(nèi)部制度、決策程序及內(nèi)控機制，以符合法律法規(guī)和該規(guī)則的要求，并確保上市公司及其控股股東、實際控制人、董事、監(jiān)事和高級管理人員、核心技術(shù)人員知曉其在該規(guī)則下的各項義務(wù)。

　　9.保薦機構(gòu)應(yīng)如何對信息披露履行督導(dǎo)義務(wù)？

　　答：根據(jù)《上市規(guī)則》的規(guī)定，保薦機構(gòu)、保薦代表人應(yīng)當(dāng)持續(xù)督導(dǎo)上市公司充分披露投資者作出價值判斷和投資決策所必須的信息，并確保信息披露真實、準(zhǔn)確、完整、及時、公平。保薦機構(gòu)、保薦代表人應(yīng)當(dāng)對上市公司制作信息披露公告文件提供必要的指導(dǎo)和協(xié)助、確保其信息披露內(nèi)容簡明易懂，語言淺白平實，具有可理解性。保薦機構(gòu)、保薦代表人應(yīng)當(dāng)督促上市公司控股股東、實際控制人履行信息披露義務(wù)，告知并督促其不得要求或者協(xié)助上市公司隱瞞重要信息。

　　10.對于違反《上市規(guī)則》的保薦機構(gòu)，可以采取哪些的監(jiān)管措施？

　　答：根據(jù)《上市規(guī)則》的規(guī)定，保薦機構(gòu)、保薦代表人、證券服務(wù)機構(gòu)及其相關(guān)人員未按該規(guī)則履行職責(zé)，或者履行職責(zé)過程中未能誠實守信、勤勉盡責(zé)的，上交所可以根據(jù)情節(jié)輕重，對其采取口頭警示、書面警示、監(jiān)管談話、要求限期改正等相應(yīng)監(jiān)管措施或者實施通報批評、公開譴責(zé)等紀律處分。前述規(guī)定的主體制作或者出具的文件存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏的，上交所可以采取3個月至3年內(nèi)不接受保薦機構(gòu)、證券服務(wù)機構(gòu)提交的申請文件或信息披露文件，1年至3年內(nèi)不接受保薦代表人及其他相關(guān)人員、證券服務(wù)機構(gòu)相關(guān)人員簽字的申請文件或者信息披露文件的紀律處分。

　　11.哪些情形下，上交所可以對保薦機構(gòu)、保薦代表人未能誠實守信、勤勉盡責(zé)采取監(jiān)管措施或紀律處分？

　　答：根據(jù)《上市規(guī)則》的規(guī)定，上市公司出現(xiàn)下列情形之一，保薦機構(gòu)、保薦代表人未能誠實守信、勤勉盡責(zé)的，上交所可以根據(jù)情節(jié)輕重，對相關(guān)機構(gòu)及其人員采取監(jiān)管措施或記錄處分：（一）信息披露文件存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏；（二）控股股東、實際控制人或其他關(guān)聯(lián)方違規(guī)占用上市公司資金；（三）董事、監(jiān)事、高級管理人員因侵害上市公司利益受到行政處罰或者被追究刑事責(zé)任；（四）違規(guī)提供擔(dān)保；（五）違反規(guī)范運作和信息披露相關(guān)規(guī)定的其他情形。