中國證券報記者獲悉,寶盈旗下首只短債基金——寶盈安泰短債債券型基金(A類:006387;C類:006388)將于11月26日起發(fā)售,有望為投資者再添一款適合替代貨基和銀行理財產(chǎn)品的閑錢理財工具。
對于今年短債基金火爆的原因,業(yè)內(nèi)人士指出,一方面,今年以來貨幣基金的收益率逐步下滑。Wind數(shù)據(jù)顯示,11月12日,貨基平均七日年化收益率為2.69%,較年初4.67%的收益水平下滑近2個百分點。另一方面,債券基金的收益整體上揚,然而信用債層面受去杠桿、緊信用的監(jiān)管環(huán)境影響存在較大不確定性,風(fēng)險偏好較低的投資者紛紛將目光轉(zhuǎn)向短債基金。
據(jù)悉,即將發(fā)行的寶盈安泰短債投資于債券資產(chǎn)的比例不低于基金資產(chǎn)的80%,其中投資于短債主題證券的比例不低于非現(xiàn)金基金資產(chǎn)的80%,是一只典型的短債基金?;饘⒃谧非蟊窘鸢踩捅3只鹳Y產(chǎn)流動性的基礎(chǔ)上,力爭實現(xiàn)超越業(yè)績比較基準(zhǔn)的投資收益。
業(yè)內(nèi)人士表示,與貨幣基金相比,寶盈安泰短債具有三大優(yōu)勢。首先,剩余期限更長。應(yīng)法規(guī)要求,貨幣基金投資剩余期限通常不超過120天,而寶盈安泰投資的短債主題證券是指剩余期限不超過1年(含)的債券資產(chǎn),剩余期限更長,收益更有優(yōu)勢;其次,配置范圍更靈活,貨幣基金配置以協(xié)議存款、同業(yè)存單為主,而寶盈安泰短債可以配置更多種類債券;第三,杠桿空間更大,出于流動性需要和法規(guī)要求,貨幣基金杠桿率較低,而寶盈安泰短債可在債券收益率超過資金成本時提升杠桿以增厚收益
展望未來,寶盈基金認為,債市長期向好方向不變,債券基金“低波動+增值”雙重優(yōu)勢顯著。當(dāng)前央行對流動性呵護,貨幣政策繼續(xù)維持寬松,債券市場收益率下行,短債基金有望獲得一定的資本利得,增厚基金收益。
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