傭金率和代理買賣業(yè)務(wù)收入逐年下滑，開展財(cái)富管理業(yè)務(wù)已成為證券公司擺脫低價(jià)競爭、構(gòu)建新盈利模式的戰(zhàn)略選擇。在向財(cái)富管理轉(zhuǎn)型升級(jí)的過程中，券商開始重視對(duì)投資顧問隊(duì)伍的建設(shè)。近期，包括華泰證券、光大證券等在內(nèi)的多家證券公司紛紛招兵買馬，加大力度布局投顧業(yè)務(wù)。目前，各家券商都在根據(jù)自身優(yōu)勢探索各具特色的投顧模式。

華泰證券官網(wǎng)顯示，公司在7月17日啟動(dòng)了大規(guī)模的社會(huì)招聘活動(dòng)，招攬重點(diǎn)之一便是分支機(jī)構(gòu)的投資顧問。招聘投顧的分支機(jī)構(gòu)遍布全國各地，既包括北京、上海、深圳這樣的一線城市，也有淮安、鹽城等三四線城市。除華泰證券以外，光大證券、國信證券近期也在招聘財(cái)富經(jīng)理或財(cái)富顧問。

華泰證券、國信證券的投顧隊(duì)伍在最近兩年均有較大幅度增長。Choice金融終端顯示，去年4月華泰證券的注冊(cè)投資顧問人數(shù)僅1213人，去年底已升至1747人，近期更是升至近兩千人。去年4月以來，國信證券的投顧規(guī)模也增加了247人。此外，銀河證券、中信證券、中信建投等券商的投顧隊(duì)伍也在不斷壯大，近兩年增幅超過兩成。

不過，海通、國泰君安等券商旗下的投顧規(guī)模這兩年基本保持平穩(wěn)，增幅不大。

華泰證券相關(guān)人士把這些分支機(jī)構(gòu)的投顧形容為“帶著鋼盔的戰(zhàn)士”。公司總部此前重金收購了美國財(cái)富管理平臺(tái)提供商ASSETMARK。ASSETMARK為投顧提供投資策略及資產(chǎn)組合管理、客戶關(guān)系管理、資產(chǎn)托管等一系列客戶服務(wù)工具，這使得投顧能更高效地工作，并專注于維護(hù)客戶關(guān)系、管理更多的客戶資產(chǎn)等。

也有券商將對(duì)高凈值客戶的投顧服務(wù)集中于公司總部。海通證券資深人士表示，公司是以總部設(shè)立投資顧問團(tuán)隊(duì)的形式，集中向高凈值客戶提供定制化服務(wù)。各地分支機(jī)構(gòu)也配有投資顧問，但投顧的工作以承攬業(yè)務(wù)為主。

某不愿具名的經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)資深人士分析道，華泰證券的做法是將投顧服務(wù)本土化，更強(qiáng)化分支機(jī)構(gòu)的投顧力量。從服務(wù)效果看，一對(duì)一的線下客戶服務(wù)體驗(yàn)好。而總部集中提供投顧服務(wù)的模式則需要公司具有較強(qiáng)的綜合實(shí)力，比如有些業(yè)務(wù)可能需要研究所來支持。這種模式的缺點(diǎn)在于客戶與券商總部之間的接觸不足，可能無法及時(shí)掌握客戶需求，此外總部服務(wù)的客戶人數(shù)可能相對(duì)有限。但優(yōu)勢也很突出，總部的專業(yè)化服務(wù)能力強(qiáng)，可以更及時(shí)、準(zhǔn)確地幫客戶抓住投資機(jī)會(huì)。

此外，也有券商嘗試將投資顧問服務(wù)線上化，以此打破優(yōu)秀投顧服務(wù)客戶地域與空間的限制，并嘗試將投顧收入不再與傭金掛鉤，并對(duì)服務(wù)進(jìn)行全面收費(fèi)。