智能投顧作為一項“黑科技”，正成為各類金融機構(gòu)爭相發(fā)力的新藍(lán)海。業(yè)內(nèi)人士甚至表示，智能投顧有望和當(dāng)年的互聯(lián)網(wǎng)金融一樣，給基金行業(yè)的生態(tài)帶來根本性改變。

日前，嘉實理財嘉推出了嘉貝智投，就將技術(shù)和投顧服務(wù)進(jìn)行很好結(jié)合。嘉實基金相關(guān)負(fù)責(zé)人表示，隨著互聯(lián)網(wǎng)、大數(shù)據(jù)等技術(shù)的發(fā)展，未來投顧業(yè)務(wù)能夠面向更廣泛的客戶，真正做到普惠金融。

有望改變行業(yè)生態(tài)

作為一位在公募基金行業(yè)摸爬滾打近20年“老將”，嘉實基金互聯(lián)網(wǎng)金融中心電商平臺發(fā)展部總監(jiān)王玲直言，20年來，基金行業(yè)的創(chuàng)新更多是基于產(chǎn)品層面，主要目標(biāo)是為客戶提供更豐富的產(chǎn)品，以滿足客戶的投資需求。但是，2013年起，行業(yè)逐步往互聯(lián)網(wǎng)轉(zhuǎn)向，嘉實基金的創(chuàng)新思路開始升級，嘉實上下逐漸意識到，行業(yè)的創(chuàng)新應(yīng)該滿足不同客戶的體驗和感受?！耙环N產(chǎn)品只能契合一部分人，我們要考慮的是如何提高各種類型客戶的投資體驗。在這種情況下，將技術(shù)和投顧服務(wù)相結(jié)合，就是未來投資理財行業(yè)發(fā)展的必然趨勢?！彼f。

嘉實基金投顧部執(zhí)行總監(jiān)計璐也認(rèn)為，技術(shù)和投顧服務(wù)的結(jié)合，有可能給行業(yè)生態(tài)帶來根本性改變。但他直言，這需要兩大前提。第一個前提是，技術(shù)和投顧服務(wù)的結(jié)合，要沿著正確的方向發(fā)展。投顧的重點不在“投”，而在“顧”。當(dāng)前市場發(fā)展技術(shù)和投顧服務(wù)，有的是把發(fā)力點落在投資上，希望通過投資能力的提升拉動顧問服務(wù)的滿意度，甚至認(rèn)為可以“以投代顧”，而嘉實觀察到現(xiàn)在行業(yè)引入技術(shù)手段，最需要帶來的效果并非投資方式的改變，而是不斷提升顧問能力?！罢嬲募夹g(shù)和投顧服務(wù)，應(yīng)該做好顧問的角色，即憑借專業(yè)水平，利用智能手段，幫助客戶做好賬戶管理。”他說。

他進(jìn)一步指出，第二個前提是，要有足夠長的時間讓客戶接受這一新生事物?！凹夹g(shù)和投顧服務(wù)的結(jié)合，與當(dāng)年的互聯(lián)網(wǎng)金融不同，短期發(fā)展速度并不會那么快。但只要有足夠長的時間，必將給行業(yè)帶來重大改變?！庇嬭幢硎?。

實際上，智能投顧興起于美國，并受到年輕人的追捧。但計璐認(rèn)為，美國的發(fā)展方式未必是最好的，中國基金業(yè)應(yīng)該發(fā)展出自身特色。例如在美國，人們對避稅、全球資產(chǎn)配置的需求特別強，但在中國并非如此。所以在中國發(fā)展投顧服務(wù)，應(yīng)該著眼于客戶的接受程度。“投顧服務(wù)不是簡單地告訴客戶應(yīng)該怎樣做，而是在了解客戶需求之后，幫助他們出主意。既然中國客戶的需求和美國客戶不一樣，那就應(yīng)該尊重客戶的認(rèn)知。”他說。

技術(shù)和投顧相結(jié)合的三大關(guān)鍵點

在不少業(yè)內(nèi)人士看來，當(dāng)前發(fā)展智能投顧迎來歷史性契機。王玲就表示，以往的投顧服務(wù)只能針對少數(shù)人群，但隨著互聯(lián)網(wǎng)、大數(shù)據(jù)等技術(shù)的發(fā)展，未來投顧業(yè)務(wù)可以面向更廣泛的客戶，真正做到普惠金融。

將技術(shù)和投顧服務(wù)相結(jié)合，關(guān)鍵點在哪呢？對此，王玲認(rèn)為，首先是數(shù)據(jù)應(yīng)用的能力，即從大數(shù)據(jù)中分析出客戶的真正需求。其次是滿足客戶需求的能力，這既要求公司有正確的投資策略和方法，還要在方法論的指導(dǎo)下找到合適的產(chǎn)品。再次是技術(shù)實力，將技術(shù)和投顧服務(wù)相結(jié)合，需要一整套系統(tǒng)支持。“發(fā)展技術(shù)和投顧服務(wù)，需要一個長期積累的過程?！蓖趿岜硎荆谶@方面，嘉實基金傾注了很大資源，并從2012年起就進(jìn)行嘗試，如今已經(jīng)經(jīng)歷了多次迭代。

據(jù)了解，日前嘉實理財嘉推出的嘉貝智投，就是嘉實將技術(shù)和投顧服務(wù)相結(jié)合的重要成果。嘉實自帶“金融+科技”基因也給嘉貝智投帶來很大幫助。王玲介紹，嘉貝智投具有三大特點。第一，深入了解客戶需求。嘉實理財嘉此次研發(fā)的嘉貝智投，立足于理財嘉上線近5年來500萬自有用戶數(shù)的調(diào)查問卷和交易行為等大數(shù)據(jù)信息，結(jié)合投資者問卷調(diào)查結(jié)果，在保護(hù)投資者個人隱私及敏感信息的前提下，運用前沿的金融理論，通過計算器智能算法對高維度多層次的客戶數(shù)據(jù)進(jìn)行分析，最終從收益預(yù)期、投資期限、風(fēng)險偏好三個維度對客戶進(jìn)行立體畫像，力求精準(zhǔn)描繪客戶投資行為和預(yù)期等“個性化屬性”。第二，合理管理客戶預(yù)期。嘉貝智投通過客戶畫像管理客戶預(yù)期，使其資產(chǎn)配置方案符合其自身投資需求。第三，實時跟蹤市場變化，動態(tài)調(diào)整優(yōu)選基金。嘉貝智投為投資者提供全流程的投顧服務(wù)，主要體現(xiàn)為其和投資者、市場、底層基金交互反饋的動態(tài)過程，結(jié)合宏觀環(huán)境、市場趨勢、底層基金的變化，及時為客戶提供再平衡策略、調(diào)倉及風(fēng)險提示服務(wù)。