隨著4月12日稅收遞延養(yǎng)老保險啟動試點，稅延養(yǎng)老險業(yè)務在國內(nèi)從理論變成現(xiàn)實，業(yè)界期待其能撬動國內(nèi)養(yǎng)老金第三支柱發(fā)展。

這一“撬動”的期待，源自發(fā)達國家經(jīng)驗。在抵扣個稅的優(yōu)惠政策下，發(fā)達國家往往具備比第一支柱更強大的二三支柱，英國正屬此列。英國精算師協(xié)會主席威爾林（Colin Wilson）本月到訪中國期間接受證券時報記者獨家專訪，介紹了英國養(yǎng)老金三支柱體系概況。與我國絕大多數(shù)居民只有第一支柱基本養(yǎng)老保險的情況不同，英國約50%的居民在第一支柱（國家養(yǎng)老金）外，都有第二支柱（職業(yè)／企業(yè)養(yǎng)老金）或第三支柱（個人養(yǎng)老金）。

威爾林表示，養(yǎng)老金抵稅額的確定過程很復雜，各國需考慮不同消費文化的差異。

養(yǎng)老三支柱各有調(diào)整

在英國，第一支柱一般只為平均工資的25%左右，第二和第三支柱支持著英國人的主要養(yǎng)老所需。

威爾林介紹，隨著人均壽命延長，英國第一支柱的可持續(xù)性壓力日益增大。為此，英國正逐漸提高退休年齡，目前已將女性的退休年齡提高到與男性相同的65歲。到2020年，退休年齡將延遲到66歲，未來還計劃逐漸延后。

為了促進第二支柱發(fā)展，英國在2012年推出了Automatic Enrolment（自動加入政策），即雇員在加入一家公司時，默認加入雇主提供的職業(yè)養(yǎng)老金計劃，除非個人主動明確提出不想加入。這一政策對增加第二支柱的覆蓋人群收效明顯，已新吸收近1000萬人加入。

第三支柱個人養(yǎng)老金方面，威爾林介紹，英國在1925年就推出了稅優(yōu)政策，對購買養(yǎng)老金產(chǎn)品的支出予以抵扣個稅政策，中低收入人群可享受的抵稅額度為工資的20%～25%，高收入人群可享受的抵稅額度達40%～45%。由于時間久遠，很難知曉這一政策推出當時起了多大撬動影響，但從目前看，由于抵稅力度較大，第三支柱養(yǎng)老金產(chǎn)品吸引很多人購買，特別是高收入人群，以至于近年英國對高收入人群降低了抵稅額度。

此外，威爾林稱，第三支柱養(yǎng)老金的另一較大變化是“Freedom & Choice”改革。2015年，英國對個人養(yǎng)老金領取方式新增了“一次性領取”方式，而在此前，人們只能一次性最多領取25%的個人養(yǎng)老金，剩下的75%則需要轉(zhuǎn)成年金。對于這一政策，英國業(yè)界也有持保留態(tài)度的聲音。他們擔憂，民眾可能會將養(yǎng)老金一筆取出后很快揮霍掉，進而陷入貧困。

養(yǎng)老金抵稅額

要考慮消費文化

關于英國第三支柱養(yǎng)老金的抵稅額度，威爾林表示，英國國內(nèi)仍存在不同聲音。有人認為，對不同收入群體給予不同的抵稅額度有失公平，應對所有人設置統(tǒng)一的抵稅標準。不過，他個人認為，這一政策建議可能很難落實。

他表示，抵稅額度的確定是個難題，與諸多因素相關。對比來看，中英兩國的一個重大差異是消費文化。英國人傾向于消費，而中國人儲蓄率高。因此，在中國稅延政策剛推出時，可以較低抵稅額度來試驗民眾的反應，再根據(jù)效果逐漸調(diào)整。

目前，我國稅延養(yǎng)老險對抵稅標準的規(guī)定是，工資的6.6%和每月1000元二者當中的較低者。

政府精算部職能廣泛

近年來，隨著我國養(yǎng)老金及社保壓力增加，呼吁社保和養(yǎng)老金引入精算制度或成立專門的精算部門的聲音日益增多。

威爾林認為，所有國家都應成立政府層面的精算部門。他以英國為例稱，政府精算部不僅能在養(yǎng)老金方面發(fā)揮專業(yè)職能，也能為多個領域的長期預測提供專業(yè)意見。這是其他企業(yè)或部門無法替代的。

威爾林目前擔任英國政府精算部副總精算師。他介紹，英國政府精算部已成立99年，如今在英國多個社會領域發(fā)揮作用，并與多國政府部門合作。具體而言，英國政府精算部的職能之一，是對社會交通情況、教育需求等領域的長期發(fā)展進行預測并給出建議。同時，幫助政府評估長期財政資金壓力，提出財政計劃建議。此外，政府精算部也對政策性保險業(yè)務進行精算評估，包括農(nóng)險、醫(yī)責險等。