5月22日,在2018沸點(diǎn)資本基金年會(huì)上,沸點(diǎn)資本正式宣布,已完成一期美元和人民幣雙幣基金的募集。該基金總規(guī)模20億元人民幣。

在其LP陣容中,包括國家級(jí)政府引導(dǎo)基金、歐美機(jī)構(gòu)投資人、國內(nèi)上市公司、諸多成功企業(yè)家及資深專業(yè)人士等。

老兵新“團(tuán)”兩年投12項(xiàng)目 4家估值超10億元

2016年3月沸點(diǎn)資本注冊(cè)成立,重點(diǎn)關(guān)注包括產(chǎn)業(yè)+互聯(lián)網(wǎng)、消費(fèi)升級(jí)、教育、互聯(lián)網(wǎng)新科技等新型創(chuàng)業(yè)領(lǐng)域。成立兩年中,已投資了360企業(yè)安全、高思教育、觸手TV、團(tuán)車網(wǎng)、大件會(huì)、PMCAFF、KilaKila、悅旅會(huì)等12家創(chuàng)業(yè)公司。其中,4家企業(yè)估值超10億元人民幣。360企業(yè)安全更是進(jìn)入多個(gè)第三方機(jī)構(gòu)評(píng)選的獨(dú)角獸企業(yè)名單。

過去兩年,沸點(diǎn)資本獲得中金佳成國家級(jí)引導(dǎo)基金、上海市閔行區(qū)引導(dǎo)基金管理中心、宜信財(cái)富、道合金澤、嘉豪等母基金,歐美大學(xué)捐贈(zèng)基金及家族基金,和分眾傳媒、奇虎360、步長醫(yī)藥等上市公司在內(nèi)的諸多支持信任。官方數(shù)據(jù)顯示,基金IRR達(dá)62%,項(xiàng)目成功率75%。

作為一家投資老兵組建的新基金,三位創(chuàng)始合伙人中,涂鴻川為原高原資本中國創(chuàng)始合伙人,姚亞平為原高原資本中國合伙人,于光東曾任360高級(jí)副總裁,并為360公司終身顧問。

涂鴻川在高科技創(chuàng)投行業(yè)奮斗了23年,投資了奇虎360、途牛網(wǎng)、六間房、網(wǎng)康科技等并成功退出,以“精準(zhǔn)穩(wěn)”的風(fēng)格達(dá)成了超高回報(bào)的傳奇。

于光東曾參與奇虎360的早期創(chuàng)業(yè),領(lǐng)導(dǎo)開發(fā)了多個(gè)數(shù)億用戶量的產(chǎn)品,引導(dǎo)360走過10年行業(yè)顛覆之路。創(chuàng)業(yè)者出身的他最能與創(chuàng)業(yè)者達(dá)到同頻的狀態(tài),了解創(chuàng)業(yè)的機(jī)遇與挑戰(zhàn)。作為投資人的他也有著多年豐富投資經(jīng)驗(yàn),不僅領(lǐng)投了國內(nèi)領(lǐng)先的K12教育培訓(xùn)機(jī)構(gòu)之一高思教育,還投資了PMCAFF、悅跑圈、悅旅會(huì)、好貸網(wǎng)等眾多知名項(xiàng)目。

姚亞平作為投資行業(yè)的“狙擊手”,有著11年的投資行業(yè)及投資銀行跨境并購和財(cái)務(wù)顧問經(jīng)驗(yàn),熟悉資本市場(chǎng)上市和并購?fù)顺龅荣Y本運(yùn)作,2010年至今所投11個(gè)項(xiàng)目,4家上市且均超10億美元市值,3家擬IPO,4家新近項(xiàng)目保持著極好的發(fā)展態(tài)勢(shì)。

目前,三位資深行業(yè)人士,對(duì)于投資均親力親為,確保對(duì)項(xiàng)目的足夠理解和認(rèn)識(shí),希望通過幫助創(chuàng)業(yè)者找到沸點(diǎn)。

“狙擊手”打法 目標(biāo)80%成功率

2016年6月,涂鴻川在接受投中網(wǎng)采訪時(shí)曾表示,VC人的通病是做的不好的時(shí)候反而很拼,好的時(shí)候,人的沸點(diǎn)就找不到了,只是按部就班的按流程做事,這也是他希望尋求變化,組建沸點(diǎn)資本的初衷。

為了找到讓自己High的事,涂鴻川第一步從自身開始,2016年,時(shí)任360高級(jí)副總裁的于光東,送給涂鴻川一份禮物,瘦身計(jì)劃,涂鴻川選擇了以前沒有做過的事,打泰拳,于是42天他瘦身20斤,他覺得這一切物理上的改變都是為了讓自己在下一個(gè)十年能夠保持戰(zhàn)斗力。

也因自身得益于拳擊,此次沸點(diǎn)資本新基金的首次亮相,10人投資團(tuán)隊(duì)就是以拳擊秀形式亮相,據(jù)悉,團(tuán)隊(duì)集體定期組織學(xué)習(xí)泰拳,希望通過這種穩(wěn)、準(zhǔn)、有力量的精神和態(tài)度,來保有自身的投資風(fēng)格。

沸點(diǎn)資本成立之時(shí),老東家高原資本還成為沸點(diǎn)資本的出資人,“他們還把高原資本的LP也介紹給了我們”,涂鴻川說,伴隨新基金的更名,高原資本在中國的時(shí)代也宣告結(jié)束,“時(shí)代變了,高原會(huì)更專注在美國的投資?！?/p>

如今,成立兩年的沸點(diǎn)資本已經(jīng)在業(yè)內(nèi)斬獲包括投中信息“2017 年中國最具投資潛力機(jī)構(gòu)”等殊榮。

據(jù)涂鴻川透露,新基金的投資打法依然延續(xù)此前團(tuán)隊(duì)的“狙擊手”打法,不過相較于以前,沸點(diǎn)資本將會(huì)提速,計(jì)劃一年投8個(gè)以上新項(xiàng)目。涂鴻川還要求所投項(xiàng)目中有80%成功率。

涂鴻川認(rèn)為,要實(shí)現(xiàn)這樣的超高創(chuàng)業(yè)回報(bào),作為專業(yè)基金管理的“理性”及創(chuàng)業(yè)者合伙人的“感性”是不可缺一的?！熬褪菍Ｗ?項(xiàng)目數(shù)量超過到了一定程度,很難保證能提供很好的投后服務(wù)?！蓖盔櫞ㄕf。

把被投企業(yè)當(dāng)成合伙人,做一個(gè)服務(wù)式的合伙人平臺(tái),是涂鴻川對(duì)沸點(diǎn)資本的期許,“1995年的時(shí)候,資本是絕對(duì)的強(qiáng)勢(shì),2005年的時(shí)候GP面對(duì)創(chuàng)業(yè)者是可以拍桌子的,現(xiàn)在做VC如果還是這樣的心態(tài),那趁早別干了?！蓖盔櫞ㄕf,這個(gè)行業(yè)沒有什么投入和硬件設(shè)備,最終考驗(yàn)的是搭建平臺(tái)的理念是什么,如何執(zhí)行,這一切的落實(shí)方都是人?！拔覀兡繕?biāo)是建立個(gè)幫助大家找到沸點(diǎn)的平臺(tái)?！?/p>

做了21年投資,涂鴻川依然享受親自動(dòng)手的過程, “這是VC里最好玩的東西?！庇H身的體驗(yàn)有時(shí)候不只是針對(duì)某一個(gè)項(xiàng)目,“有很多新的項(xiàng)目都是從盡職調(diào)研的過程中了解到的?！蓖盔櫞ㄕf?；鸬腉P必須在前線作戰(zhàn),而非看報(bào)告做決定。

除非不投,投了就是合伙人。涂鴻川認(rèn)為,公司辛苦的時(shí)候更是投資人需要出力的時(shí)候,而不是公司做的不好的時(shí)候,投資人就自動(dòng)篩選過濾淘汰,“如果單純的只從看財(cái)報(bào)和用戶數(shù)據(jù)的角度來衡量,我們當(dāng)初不會(huì)投奇虎360也不會(huì)投六間房。我們更重視團(tuán)隊(duì)與產(chǎn)品?！?/p>